Pendant les fêtes d'hiver, Ours et ses amis préparent une grande fête. Ils se préparent pour Noël, mais découvrent aussi Hanoukka et Kwanzaa. Ours célèbre également sa tradition préférée : la découverte de la baie d'hiver. Pour commencer, Pépé et Papa confectionnent une couronne de rennes. Tout le monde veut participer, alors Ours propose que chacun y ajoute sa touche personnelle. Plus tard, le groupe rencontre le Père Noël Cochon et lui remet une longue liste de souhaits. Une petite dispute éclate lorsque Arbre veut ouvrir tous les cadeaux et pas seulement le sien. Dans la séquence des Ombres, Ombre remercie Ours pour son écharpe : les Ombres n'ont pas froid, mais c'est l'intention qui compte. Elle chante ensuite « C'est l'heure de Kwanzaa ! ». Après avoir entendu un hurlement, le groupe recueille un vieux chien errant nommé Jack et l'invite à passer les fêtes à la Grande Maison Bleue.