1978 : L’historien, le professeur Lew Vernor, et l’écrivain Sidney Enderman arrivent pour réaliser un article sur Centennial. Paul Garrett, l’actuel propriétaire du ranch Venneford et descendant direct de Pasquinel, leur raconte l’histoire de la ville. Morgan Wendell, fils de Philip, se présente au poste nouvellement créé de commissaire aux ressources et aux priorités de l’État du Colorado. Lorsqu’on comprend que Wendell ne se présente que pour l’argent et le pouvoir, Garrett est persuadé de se présenter contre lui.