C'est Noël, et Ours a de grands projets pour décorer la maison en vue de la visite du Père Noël. Malheureusement, leurs préparatifs sont interrompus par la visite de Masha, qui saccage les décorations. Alors que le duo s'apprête à remplacer le sapin de l'Ours, Masha sème à nouveau la pagaille, cette fois avec le Père Noël, qui se retrouve alité. C'est désormais à Masha et à l'Ours de livrer les cadeaux du Père Noël aux animaux de la forêt.