À Cincinnati, au tournant du XXe siècle, Ray Smith, une vendeuse pleine de vie, tombe amoureuse du banquier Walter Saxel, fiancé à une femme de la haute société. Empêchée par un concours de circonstances de s'enfuir avec lui, Ray reste célibataire et retrouve Walter cinq ans plus tard. Elle devient sa maîtresse malgré sa femme et son fils, endurant le rejet social et de longues périodes de solitude pour leurs brèves rencontres.

Distribution

• Charles Boyer — Walter Louis Saxel
• Margaret Sullavan — Ray Smith
• Richard Carlson — Curt Stanton
• Frank McHugh — Ed Porter
• Tim Holt — Richard Saxel
• Frank Jenks — Harry Niles
• Esther Dale — Mrs. Smith
• Peggy Stewart — Freda Smith